Post Retirement- One Solution

Reverse Mortgage

 

বিভিন্ন কারনে অনেকেরই যতটা Retirement Fund Accumulate করা থাকলে ভবিষ্যতটা নিশ্চিন্দে কাটানো যায়, সেটা হয়ত নানা করনে করা হয়ে ওঠে না। অনেকের হয়তো বৃদ্ধ বয়সে তাদের ছেলে মেয়েরা দেখেন না, বা তাদের দেখার উপায় নেই, যাই হোক না কেন এই অনাথ বৃদ্ধবয়সে এনাদের অবস্হা বড়ই করুন আকার ধারন করে। অথচ এই পরিস্হতি টা না হওয়াই বাঞ্ছনীয়। উপায়টা কি? Sorry, Ready made Soulution সেভবে জানা নেই। উপায় পরিস্হতির ওপোর অনেকটাই নির্ভর করে। একটা উপায় নিয়ে কিছুটা আলোকপাত করছি, তা হলো Reverse Mortgage Plan এবং Reverse Mortgage Enabled Annuity Plan।

Continue reading

Early Retirement is not a Easy task

early-ret

 

আজকাল প্রচুর মানুষের সঙ্গে Retirement Planning নিয়ে যখনই কথা বলতে আরম্ভ করি তখনই দেখি প্রত্যেকেই প্রায় একটাই কথা বলেন তারা বেশিদিন চাকরী করতে পারবেন না। “এ চাপ আর নিতে পারা যাচ্ছে না”, “পরিস্হতি যে দিকে যাচ্ছে তাতে কতদিন চাকরী করা যাবে এ নিয়ে Doubt আছে”। এরকম আরো কত কি। কিন্তু Dialog গুলো মোটামুটি Common। আমি ঐ মানুষগুলোর ব্যথা Feel করতে পারি। যেহেতু বেশিরভাগ মানুষের Financial Matter এ খুব একটা ধারনা নেই তাই কোন সিদ্ধান্তের কি Implication হতে পারে তা আগে থেকে তারা আন্দাজও করতে পারেন না। শুধু তাদের মতটা বলেন।

ধরুন Normal Way তে কেউ একজন তার তার 25 বছর বয়সে earning শুরু করল। বেশির ভাগ খেত্রে ঐ সময় খুব একটা Savings হয় না বা Savings করার মানোসিকতাও হয়তো অনেকের তৈরী হয় না। ঐ সময়ের করা Expenditure অনেক কে পরে Expenditure Maniac করে তোলে। পরে তিনি আর কিছুতেই ওটাকে Control করতে পারেন না। Expenditure Mindset তৈরী হয়ে যায়। যদিও বা কেউ কেউ কিছুটা জমান কিন্তু সেটা হয় Bank Savings Account এই পড়ে থাকে না হলে Parents রা জোড় করে একটা FD, Or একটা Life Insurance, Or একটা PPF করিয়ে দেন। কোনো কিছুর মধ্যেই থাকে না কোনো Purpose/Goal, Passion, Excitement, Planning। এবার 30 বছর বয়সের আশেপাশে শুরু হয়ে যা যায় Home Loan এর EMI, Car Loan এর EMI। হ্যাঁ Income অবশ্যই বাড়ে কিন্তু তার বেশির ভাগটাই খেয়ে নেয় ঐ EMI আর Huge Expenditure। এখান থেকেই জন্ম নেয় Procrastination 

Continue reading

Understanding Risk

risk-1

 

একজন Advisor, Generally Investor এর Risk নেবার খমতা, Purpose, Other Investment কি আছে ইত্যাদি আরো বেশ কিছু Criteria দেখে নিয়ে তারপর একজন Investor এর Investment Planning করেন। আমি আমার ব্যক্তিগত অভিজ্ঞতায় দেখেছি খুব কম Investor যেমন তার Financial Purpose বলতে পারেন ঠিক তেমনি Risk নিয়েও তাদের খুব কম জনেরই হয়তো যথাযথ ধারনা আছে। যেহেতু বেশিরভাগ Investor এর সাথে আমি খুব Close Contact এ থাকি তাই তাদের সঙ্গে বিভিন্ন কথাবার্তায় আর কিছুটা নিজের এত বছরের অভিজ্ঞতার ওপোর নির্ভর করে হয়তো কাজটা চালিয়ে নি। আমার মনে হয়  যে কোনো Financial Asset Class এই Invest করার আগে সেই Asset Class এর Risk বা Uncertainties গুলো জেনে বুঝে নেওয়া প্রয়োজন। প্রথমেই জেনে এবং বুঝে নেওয়া প্রয়োজন এমন কোনো Investment নেই যাতে কোনো Risk নেই। হ্যাঁ, আমি Fixed Deposit এর কথা মাথায় রেখেই বলছি। Fixed Deposit এ আছে Purchasing Power Risk due to Inflation.

Continue reading

Home Loan and Different Strategy

home-loan

 

আজকের Nuclear Family concept এ বিভিন্ন কারনে আজ খুব অল্প বয়সেই এবং Sufficient Income থাকুক বা না থাকুক অনেককেই খুব তারাতরীই হয়তো House Building Loan এর কবলে পড়তে হয়। আমি আমার অনেক Client দের সঙ্গে এই ব্যপারে অনেক কাজ করেছি বা করছি। তাদের অনেকেরই অনুরোধ ছিলো এই যে তারা আমার কাছ থেকে  এই ব্যপারে যত Advice পেয়ে উপকৃত হয়েছেন সেই ব্যপারটা নিয়ে আমি যেন কিছু লিখি। আমার বক্তব্য হলো লিখতে তো অসুবিধা নেই, সমস্যাটা হয় আমি যে Strategy গুলো বলি তার বেশিরভাগ ই Person to Person তার Mindset অনুযায়ী বলি। আমি কোনো Thumb Rule Follow না করার চেষ্টা করি। কারন আমি বিশ্বাস করি যে, আমি যাকে যাই Advice বা Suggestion দি না কেন তার Mindset বা নেবার খমতা যদি না থাকে তাহলে ঐ Advice টা তার কাছে হয়ে যায় “Nice to Know” গোছের “Need to Know” হয় না।

Continue reading

Retirement is a big issue, don’t underestimate it.

Retirement 4

 

From my experience I can share that majority of the people usually ignore the most important subject in their life that is Retirement Planning. Even if very few people though think, but there is a big gap between their thought and the reality. Due to my profession, I have to discuss with many people of different income class, about their financial matters. I have noticed in most of the cases they have casual mentality about their financial planning. Their thought is like – “Its ok,” or “It will be managed later on” and so on. I have thought deeply –“Why the matter is happening like this?” At last, I conclude that –due to work pressure on various professions and heavy pressure on monthly expenses, most of the people have built a ‘managble attitude’ or ‘stage making up’ attitude to manage the urgent situations. Again there is another aspect that is we cannot able to visualize the fact in which we are completely ignorant.

Continue reading

Post Retirement Planning

P Ret

 

আজকের Interest Rate যেভাবে প্রতিনিয়ত নামছে এবং ভবিষতেও এর Trend ক্রমশ নিম্নমুখি এতে সবথেকে বেশি অসুবিধায় পড়ে গেছেন বয়স্ক Retired মানুষেরা। জিনিষপত্রের দাম ক্রমশ উর্ধমুখী, এনাদের Income Zero, Expenses Inflation এর কারনে না চাইলেও বাড়ছে। জমানো সঞ্চয়ের Interest এর ওপরেই এনাদের নির্ভর করতে হয়। সেখানে Interest Rate বাড় বাড় কমে যাওয়ায় এনাদের Regular Interest হিসাবে হাতে পাওয়ার অঙ্কটাই তো কমে যাচ্ছে। এ বিষয়ে কিছু সমাধান দেওয়ার জন্য প্রায় গত দু তিন মাস ধরে অনেক মানুষ Mail করে Request করছেন। Particular কোনো Product নিয়ে সচারচর আমি লিখি না তবে এই সমস্যাটার একটা সমাধান নিয়ে আলোচনা করা যেতেই পারে। চেষ্টা করছি।

প্রথমেই বুঝে নেওয়া প্রয়োজন Interest Rate ভবিষ্যতে আপনি যা ভাবতে পারছেন না তার থেকেও কমতে পারে। Bank বা Post Office যেখান থেকেই হোক, যে Scheme থেকেই হোক, আপনার Taxable Income না হলেও যদি আপনি 15G/15H Form না জমাদেন তাহলে আপনার TDS হিসাবে Interest এর 10% কেটে নেওয়া হবে। এমত অবস্হায় একজন মানুষের যেটা সব আগে ভাবা উচিৎ বলে আমার মনে হয় তিনি যেন শুধুমাত্র Return এর উপর Focused না হন। তার দেখা উচিৎ Easy Liquidity, Tax Effective, এবং Transparency আছে এরকম কোনো ব্যবস্হা (মাথায় রাখবেন Product আমি বলি নি)। অর্থাৎ বলতে চাইছি Planning। Retirement এর আগে আপনি আপনার Income থেকে খরচ বাদ দেওয়ার পর Money Accumulate করেছেন ঠিকই, কিন্তু এই Post Retirement period টা হলো ঐ Accumulated Money টাকে Judicially As Per Requirement Life Time পর্য্যন্ত Distribute করা। It is a Science, It requires Planning।

Continue reading

Retirement is a big issue, don’t underestimate it.

Retirement 4

 

আমি আমার অভিজ্ঞতায় দেখেছি বেশিরভাগ মানুষ হয় তার জীবনের সবথেকে গুরুত্বপূর্ণ বিষয় Retirement Planning বিশয়টাকে নিয়ে হয় ভাবেনই না অথবা ভাবলেও সেই ভাবনাটার মধ্যে বাস্তব Vision এর অনেক ফারাক থেকে যায়। কাজের সূত্রে আমায় বিভিন্ন আয়ের মানুষের সাথে তাদের Financial ব্যপারে আলোচনা করতে হয়। আমি কিন্তু সব আয়ের মানুষের মধ্যেই এই বিষয়টা দেখেছি। কেমন যেন ঠিক আছে”, বাযা হবার তা হবেগোছের ভাব অনেক ভেবেছি কেন এমন হয়। আমার যেটা মনে হয়েছে তা হলো আজ প্রত্যেকেই কাজের চাপে এবং মারাত্নক খরচের বোঝা বইতে বইতে একটা Attitude নিজেদের মধ্যেই Build করে নিয়েছেন যাতে করে Urgent বিষয় গুলো সামলে নেওয়া যায়। আরো একটা ব্যপার রয়েছে সেটা হলো যে বিষয়টাতে আমাদের Knowledge থাকে না সেই বিষয়টাতে ভবিষ্যত Vision করাও যায় না।

Continue reading

Give Priority to Your Retirement Planning

Secure Retirement

 

আমি আমার অভিজ্ঞতায় দেখেছি যে সবথেকে প্রয়োজনীয় এবং জীবনের সবথেকে সবথেকে গুরুত্বপূর্ণ একটা বিষয় Retirement Planning, আর সেটাকেই বেশিরভাগ মানুষ কিভাবে Neglect করেন এবং পরে তার জন্য তাকে কি পরিমান ভুগতে হয়। প্রথমে বুঝে নেওয়া প্রয়োজন Retirement Planning কেনো সবথেকে গুরুত্বপূর্ণ বলছি। Retirement কোনো Age নয়, Retirement হলো সেই Age যে Age এ আপনার Income Zero কিন্তু Expenses চলতেই থাকবে। এর Implication টা এবং ঐ সময়ের অবস্হার ছবিটা একবার ভাবতে সকলকে অনুরোধ করবো। যেহেতু আজ বেশিরভাগ মানুষকে বর্তমান নিয়ে সারাদিন প্রচন্ড ব্যস্ত থাকতে হয় তাই তার ভবিষ্যত তো দুরের কথা নিজেকে নিয়ে দিনে অন্তত একবার ভাবার অবকাশও অনেকেরই নেই।

একটা ব্যপার প্রথমেই বুঝেনেওয়া প্রয়োজন যে Child Education Planning, Or Marriage Planning, Or Car & House Planning যাই হোক না কেনো প্রত্যেকটির বিকল্প ব্যবস্হা আছে কিন্তু একজন Retire হয়ে যাওয়ার পর তার হাতে নিজের তৈরী Retirement Fund ছাড়া আর কোনো বিকল্প নেই।

Continue reading

Product or Planning

Product or Planning

অনেকেই একটা ধারনা ধরে থাকেন কিছু ভালো Product এ Invest করে নিতে পারলে ঐ Product তাকে ভালো Return দেবে তাহলে তিনি Financial Goal গুলো সব Achieve করে ফেলবেন। ব্যপারটা নিয়ে একটু আলোচনা করা যেতে পারে। একটা কথা সত্যি যে Product ছাড়া Investment কোথায় হবে? Product তো লাগবেই? ঠিক কথা। Medicine ছাড়া যদি রোগ ভালো না হয়,Vehicle ছাড়া যদি Destination এ পৌঁছোনো না যায়, তাহলে Product ছাড়াও Financial Success সম্ভব নয়। কিন্তু কোন Product টি আপনার জন্য Suitable সেটা জানাও তো প্রয়োজন।

Product হলো Vehicle এর মতো। আগেতো ঠিক করুন কোথায় যেতে চান তার পর তো আসবে কোন Vehicle টা ঐ যায়গায় যাবার জন্য Suitable। ধরুন আপনি আপনার বাড়িথেকে যেতে চান ধর্মতলা, আবার কেউ তার বাড়ি থেকে যেতে চান দুর্গাপুর, আবার কেউ যেতে চান দিল্লী। সকলের Vehicle তো একই হবে না। এবার কেউ যদি দুর্গাপুর যাবার Vehicle টি বেশ ভালো বলে দিল্লী যাবেন বলে চেপে বসেন তো কি হবে? দোষটা কার Vehicle এর না যিনি Vehicle টি Choose করলেন তার?

Continue reading

Financial Planning In Changing Economy

Goal

1947 সালের স্বাধীনতা প্রাপ্তির পর থেকে 80র দশকের শেষ পর্য্যন্ত আমাদের দেশের অর্থনীতি ছিল সরকার দ্বারা নিয়ন্ত্রিত। তখন স্কুল,কলেজ,রাস্তা,ব্রীজ প্রভৃতি যাই মানুষের প্রয়োজন সব তৈরী করতো সরকার। এবং এই কাজ গুলো করবার জন্য সরকারের প্রয়োজন হত অর্থের, যেটা সরকার ঝণ হিসাবে সংগ্রহ করতো জনগনের কাছথেকে বিভিন্ন উপায়ে যেমন- Post Office Small Saving Scheme থেকে, N.S.C থেকে, ইন্দিরা বিকাশ পত্র, কিষাণ বিকাশ পত্র, Bank Fixed Deposit, Provident Fund , G.P.F, L.I.C প্রভৃতি থেকে। সরকারের হাতে যেহেতু টাকা ছাপানোর যন্ত্রটি আছে তাই সরকার এর বিনিময়ে দিত Guaranteed Return এর প্রতিশ্রুতি দিত। এবং এই Return টিও ছিল যথেষ্ট লোভনীয়, অনেক খেত্রেই তা প্রায় 13% বা 14% এর কাছাকাছি। এবং অনেক সময়ই Inflation (জিনিষপত্রের দাম) এবং সুদের হারের gap টা ছিল অনেকটাই বেশী। যে কারনে এই Guaranteed Return থেকেই সকলের বেশ ভালোভাবে চলে যেতো। তখন একজন সঞ্চয় কারীকে ভাবতে হত না যে তিনি কোথায় এবং কিভাবে সঞ্চয় করবেন। এব্যাপারে তার Relative বা Office Colleague রাই তাকে গাইড করে দিতেন। কোনো বিশেজ্ঞর পরামর্শের প্রয়োজন হতো না।
Continue reading